課程資訊
課程名稱
投資學
Investments 
開課學期
100-1 
授課對象
國際企業學系  
授課教師
林修葳 
課號
IB3004 
課程識別碼
704 32400 
班次
01 
學分
全/半年
半年 
必/選修
必修 
上課時間
星期三2,3,4(9:10~12:10) 
上課地點
管一103 
備註
建議先修科目:財務管理。
限學士班三年級以上
總人數上限:70人
外系人數限制:15人 
Ceiba 課程網頁
http://ceiba.ntu.edu.tw/1001IB3004 
課程簡介影片
 
核心能力關聯
核心能力與課程規劃關聯圖
課程大綱
為確保您我的權利,請尊重智慧財產權及不得非法影印
課程概述

投資學 (Investments) 

課程目標
本科目為同學(1) 介紹投資標的、(2) 深入探討投資分析工具,希望培養同學對於看似亮麗的投資機會,作合理思辨之能力。 
課程要求
Expectation:
1. Have your Laptop computers down ~ It’d be distracting when someone checks his emails during the class.
2. Get well prepared before you go to class
3. Please do not sleep in class.
4. Equip yourself with solid and profound investment knowledge and enjoy it.
5. 每次上課座位名牌:會由助理準備,課前領取插好
6. 鼓勵修課學生踴躍發言,授課老師也會隨機抽點學生發言。
7. 修課學生應按時出席,若因故缺席或需遲到早退30分鐘以上,應事先以email通知教師。 
預期每週課後學習時數
 
Office Hours
每週五 08:00~10:00 
參考書目
Bodie, Kane and Marcus, Essentials of Investments, 2010, 第8 版;McGraw Hill
【新月有代理】.
Additional Materials: (1) Handouts。(2) Journal papers & Magazine Articles。 
指定閱讀
 
評量方式
(僅供參考)
 
No.
項目
百分比
說明
1. 
Participation & Homework Assignments 
40% 
 
2. 
Midterm Exam 
30% 
 
3. 
Final Exam 
30% 
 
 
課程進度
週次
日期
單元主題
第1週
09/14  Ch 1.1 Real vs. Financial Assets (實質資產 vs. 金融資產)、
Ch 2.1 ~ 2.5 Indexes & Benchmarks、Financial Market

複習功課 [連連看]
A 開宗明義 何謂投資
A 貨幣市場
A 普通股與特別股
 
第2週
09/21  Ch 1.2 ~ 1.7 Ch 2.5 & Handouts
Investments - Background and Issues
Derivative Security Market
 
第3週
09/28  Market Mechanism
Financial Instruments

複習功課 [連連看]
B 台灣證券市場的組織與結構
B 股價指數
B 信用交易制度
 
第4週
10/05  Ch4 Mutual Funds

複習功課 [連連看]
C 共同基金
C 台灣50ETF
 
第5週
10/12  Ch5 & Handouts Risk & Returns
Ch6 Diversifying Individual Risks

複習功課 [連連看]
D 報酬與風險 
第6週
10/19  Ch7 CAPM & APT Models
Ch8 Efficient Market Hypothesis

複習功課 [連連看]
E 國際股市
E 存託憑證
E 資本資產評價模式
E 如何計算貝它值
E 證券投資組合
E 算算看

預習功課 [連連看]
E 效率市場假說 
第7週
10/26  個案分析 華倫.巴菲特 ~ 1995年
Ch9 Behavioral Finance & Technical Analysis

預習功課 ~ 股神如是說 ~ 華倫.巴菲特 1995 年

預習功課 [連連看]
F 技術分析
F 台灣投資人情緒指數 調查數據 
第8週
11/02  Ch10, Ch11 & Handouts Fixed Income Securities 【以Ch 11 為主】

預習功課 [連連看]
G 債券市場
G 公司債
G 可轉換公司債
G 五種 swaps for BONDs

複習時間 [2011-11-02 12:10 ~ 12:40 自由參加]
討論幾題課本練習吧 
第9週
11/09  期中考試 Midterm Exam (Ch 1 ~ Ch 10) 
第10週
11/16  Ch10,Ch11 & Handouts Fixed Income Securities【以Ch 11 為主】預習功課 [連連看]H 總體經濟分析 H 當油價一下大漲 一下大跌 總體經濟分析New H 各產業重要財報與比率資料 財報資訊 H 各個主要國家的 領先指標 H 主要國家的 WPI
 
第11週
11/23  Ch12 Macroeconomic and Industry Analysis 預習功課 [連連看]
I 權益證券的評價 I 每股帳面價值與每股盈餘 I 保留盈餘和每股盈餘 
第12週
11/30  Ch 13 Fundamental Analysis 預習功課 [連連看] I. 台灣高鐵 2010 年度報表
 
第13週
12/07  Ch14 Financial Statement Analysis Ch 18 Performance Evaluation 預習功課 最想問老師的… 三個問題
 
第14週
12/14  個案分析 Martingale資產管理公司,2008 130/30基金與低波動策略
 
第15週
12/21  Ch 20,Ch 21 & Ch 22
Hedge Funds 、Taxes, Inflation, Investment 、Policies & Strategies
 
第16週
12/28  Ch15 Ch 16 Ch 17 Derivative Securities (1) 
第17週
01/04  Ch15 Ch16 Ch17 Derivative Securities (2)
結構債券Hand-outs 家庭理財商品(含結構債券)
預習功課 [個案分析] [連連看] 「五福臨門」結構債券、「日韓征峰」結構債券
複習時間 [2012-01-04 12:10 ~ 12:40自由參加]
討論幾題課本練習吧! 
第18週
01/11  Final Exam (Ch 10 ~ Ch 21)